Инвестиционный бум: чем рискуют граждане, вкладывая деньги в сложные финансовые инструменты

экономистВладимир Рожанковский

Центральный банк намерен ужесточить правила продажи сложных страховых продуктов для защиты интересов граждан. Согласно проекту регулятора, ограничения коснутся полисов инвестиционного и накопительного страхования жизни (ИСЖ и НСЖ).

ЦБ планирует ограничить продажи «исключительно инвестиционных продуктов под видом страховых» неподготовленным потребителям. Речь идет о договорах, где выплаты зависят от динамики сложных финансовых активов. «Для граждан, ошибочно считающих инвестиционные страховые продукты вкладами, эти полисы несут риски частичной потери средств — в частности, при досрочном прекращении договора», — сообщили в пресс-службе.

Корреспондент «Актуальных комментариев» спросил исполнительного директора компании Trade OneTwoThree Владимира Рожанковского, как новые ограничения повлияют на интересы потребителей.

— Я положительно оцениваю инициативы Центрального банка. Они идут в рамках общей кампании Банка России по профилированию индивидуальных инвесторов. Это очень актуально, потому что накопительная пенсия снова заморожена, и люди должны сами создавать пенсионные программы. Из-за этого они начали открывать индивидуальные инвестиционные счета, многие пытаются купить банковские продукты, чему банки очень рады и раздают их направо и налево.

ЦБ в данной ситуации справедливо указал на то, что такой массовый подход к сложным продуктам недопустим. Необходимо профилирование людей, особенно пожилых, которые берут у банков продукты, плохо представляя их значение. Чаще всего человек приходит в банк, чтобы решить свой вопрос, и сотрудник начинает предлагать различные продукты. Многие ведутся на эти вещи, а потом выясняется, что накопительный страховой продукт требует ежемесячных взносов в определенном размере. Если взнос пропущен, а продукт был рассчитан на аннуитетные поступления платежей (прим. ред. денежные платежи, выплачиваемые через определённые промежутки времени в счёт погашения полученного кредита, займа и процентов по нему), то накладываются серьезные штрафные санкции. Получается, что это добровольная вторая ипотека.

Только, если вдруг человек потерял работу, то в случае с ипотекой есть «ипотечные каникулы», но по инвестиционным продуктам законом не предусмотрены льготы и рассрочки. Получается, продукт уходит в заморозку, и эта ситуация невыгодна ни банку, ни гражданину. Все средства, которые были выплачены ранее, уходят в никуда. Полисы инвестиционного и накопительного страхования жизни — это нормальные продукты, но нужно заранее взвешивать свои силы, понимая, что есть стабильный доход.

Подобная практика пришла в Россию из западных стран. Хищническое навязывание финансовых и страховых услуг существовало в США 10 лет назад. На этом прогорел банк Wells Fargo & Company. Но агрессивные продажи уже давно остались в прошлом. Нужно отходить от этой схемы, тем более в эпоху пандемии. Можно делать предложения, но хватать на крючок неподготовленных людей — неправильно. В этой ситуации я полностью разделяю инициативы Банка России.